В рамках миссии МКА ФФ «БТ Инновэйшнс» для стимулирования экономической активности бизнеса, предлагаются два вида инвестиционных инструментов. Данные инструменты подразумевают индивидуальный подход к финансированию проектов:

1. Механизм прямого инвестирования, который подразумевает участие Фонда в акционерном капитале малого и среднего бизнеса.
2. Мезонинное финансирование или «Дивиденды по требованию». Этот механизм можно охарактеризовать набором финансовых инструментов между заемным долгом и собственным капиталом компании.

Под прямыми инвестициями подразумевается программа финансирования, направленная на поддержку местных компаний. Целью программы является финансирование акционерного капитала малого и среднего бизнеса, которыми руководят опытные и мотивированные предприниматели. Поддерживаются компании, не сумевшими найти приемлемые условия для финансирования экономически выгодных видов деятельности.

Инвестиции направляются компаниям, которые планируют расширение собственного бизнеса либо производственных мощностей. Более того, поддержка оказывается старт-ап проектам с грамотно разработанными бизнес-планами, а также с соответствующим опытом ведения бизнеса инициатора проекта.

Инициаторы могут принимать участие в проекте в имущественной форме, но потребуется и доля денежного вклада в капитал совместного предприятия.

Данный вид финансирования инвестиционных проектов подразумевает, что Фонд не входит в капитал компании, а выделяет ресурсы для ее развития через долговые обязательства (кредит) с одновременным приобретением опциона с правом выкупа акций заемщика в будущем по определенной заранее цене.  Это набор финансовых инструментов между заемных долгом и собственным капиталом, подходящий:

• для небольших компаний, которым требуется рост капитала, но при этом нет необходимости в привлечении заемных средств;
• для организаций, которые имеют большие сложности в создании благоприятных условий для роста капитала;
• для предприятий,не желающих передавать долю в капитале или контроле третьим лицам, у которых нет других альтернативных решений.

Программа Мезонинного финансирования ориентирована на поддержку роста успешных организаций и предназначена для жизнеспособных в коммерческом плане компаний с прозрачной финансовой структурой. Данные организации должны иметь отличную репутацию, практику корпоративного управления, адекватную систему управления.

Ключевыми моментами программы являются:

• Во время льготного периода, который длится от 1 года до 3 лет, бизнесмен может не выполнять выплаты по кредиту.
• Переменные выплаты, привязанные к денежным потокам. Платежи рассчитываются в процентах от свободного денежного потока (СДП), обычно составляют от 25 до 50 %.
• Фиксированная сумма выплаты. Инвестор получает фиксированную ставку мультипликатора на первоначальную сумму инвестиций (как правило, от 1,5 до 3 раз) в конце срока.
• Срок финансирования составляет от 3 до 5 лет, но возможно и до 8 лет. СДП (Free Cash Flow) считается как прибыль от основной деятельности после уплаты налогов плюс амортизация минус инвестиции.

Мезонинное финансирование — это:

• Гибкий финансовый инструмент, при котором выплаты привязаны к денежным потокам. В случае, если у компании плохие финансовые показатели (отрицательный показатель СДП), выплаты по данному продукту не производятся.
• Определяет структурированный выход из инвестиций. Возврат инвестиций происходит на основе реального генерирования денежных средств.
• Предприниматели сохраняют контроль над деятельностью компании.
• Позволяет избежать сложных вопросов оценки компании, как при прямых инвестициях.
• Меньше ограничений и требований к собственному капиталу предпринимателя.